石油结算为何非美元不可？美国是如何通过美元结算获得利益的？

美国不是全球最大的石油输出国，但基于全球绝大多数的石油进出口都依赖美元结算，美国赚得盆满钵满，甚至可以称得上“躺赚”。

根据2021年全球各地区石油出口数据，中东地区是全球石油最大产区和最大出口地区，中东地区的石油出口量占到全球石油出口的32.51%，其次才是俄罗斯和美国，出口占比分别是12.3%和11.79%。

按道理讲，中东地区作为石油最大出口地区，获益最大才对。但事实并非如此，基于全球石油贸易中，美元的结算占比超60%，美元实现了躺赚。

那么为什么“石油结算非美元不可”呢？美国又是如何通过美元结算获得利益的？

首先，“石油-美元”结算体系的形成过程：

石油是现代工业之血液，有“黑金”之称，现在我们称美元为“石油美元”，说的就是美元与“黑金”挂钩，而事实在70年前，美元挂钩的是“黄金”：

1，布雷顿森林体系的建立：

美元挂钩黄金是在1949年-1971年的布雷顿森林体系时代，关于该体系的建立背景我们就不细说了，简单来说就是二战结束后，因欧洲老牌国家在战争中损失惨重，急需要资金、黄金、商品恢复工业和经济重建。

而唯一能帮助欧洲重建的只有二战中大发战争财的美国，当时的美国积累了大量的黄金、过剩产能及商品。

但美国的资源想要输出到欧洲，就必须有一个通道或者说是兑换关系，比如1英镑到底是兑换1美元还是10美元？100英镑兑换1盎司黄金还是3盎司黄金？二战后国际旧金融秩序被打乱了，之前的兑换关系也就失效了。

战后重建背景下，首先要确立新的金融秩序，于是1949年40多个国家在美国布雷顿森林小镇召开了一场会议，确立了1盎司黄金兑换35美元的固定比价，同时其他货币与美元实行汇率盯紧制度，比如2.8英镑兑换1美元、2000法币兑换1美元。

就此布雷顿森林体系形成，美元在实现与黄金挂钩的同时，也确立了其世界货币的地位。

有一说一，虽然布雷顿森林体系的建立为此后美元收割全球财富埋下了祸根，但是当时国际金融新秩序的建立确实有利于各经济体战后重建，否则全球贸易或者停滞不前，或者会有这样那样的矛盾、分歧、纷争，毕竟货币和货币之间、货币和商品之间无法换算或定价。

2，布雷顿森林体系的瓦解：

布雷顿森林体系的核心是美元和黄金固定比价、非美元货币和美元汇率盯紧，在全球经济没有迎来暴涨的时候，这种逻辑确实奏效。

但是随着各经济体经济的腾飞，50-60年代全球经济总量暴涨，森林体系的弊端也就显现出来了，一是全球对美元的需求大增，这个时候美国就要不断的发债，造成债务高企；再就是黄金本身就有稀缺性的属性，美元多了但黄金产量上不去，相当于美元被动贬值了。

如果以现在经济学的眼光来看，这种体系确实不合理，因为货币的总量要与经济总量相匹配，与黄金匹配无异于天方夜谭，除非黄金的产量也能随着经济总量增加，但这显然是不可能的。

美国当然不愿意看到美债高企和美元被动贬值，于是在1971年宣布美元和黄金的固定比价废除，即美元和黄金脱钩，两年之后汇率盯紧制度也瓦解。

3，“石油-美元”结算体系的建立：

任何货币，本质上都是一张废纸，经济活动中对它有需求，货币才有价值，这也就是为什么如今全球主要货币都特别注重货币全球支付占比的原因所在。

森林体系下，货币与货币之前的兑换以美元为媒介，美元“过一手”相当于躺赚，而体系瓦解之后，美元自然不甘心全球摆脱对美元的依赖和需求，于是如何找到黄金的代替品成为当务之急。

这个时候，美国意识到“黑金”石油特别符合这个属性，因为货币总量应与经济总量相适配，而石油又与经济总量相适配，经济高速发展则石油产量和输出量上涨，反之亦然。如果美元与石油挂钩，那么就相当于与经济总量挂钩，规避了黄金稀缺性的弊端。

意识到这一问题后，一场关于美元和石油挂钩的运作就开始了，当然挂钩的前提是控制全球石油产量和输出量的国家或地区必须同意挂钩，而这个国家就是沙特：

1973年，机会来了，第四次中东战争爆发，战争初期美国对以色列偏袒，这引起了沙特等阿拉伯国家的不满，于是抬出了“石油武器”，宣布油价上涨70%，以此对交战另一边的埃及和叙利亚予以支持。

油价大涨，这是石油最大消耗国的美国不愿意看到的，当务之急就是掌握石油的定价权。于是，1974年年初开始，一场“穿梭外交”开始了，基辛格连续走访中东，与沙特商讨美元与石油挂钩事宜；1976年，协议正式达成。

作为交换，美国承诺在安全方面给予沙特以庇护，比如驻军、提供武器和确立盟友关系。后来沙特牵头又把中东和南美等几个主要石油输出国拉拢在 一起成立了OPEC石油输出组织，组织框架下再次加固了全球石油进出口美元结算的体系。

自此，全球石油贸易基本以美元结算，最高的时候近乎100%，不过后来随着“去美元化”，逐渐降到80%、60%，但仍是主要结算货币。美国为了维持美元结算份额，对于“不听话”的国家，轻则制裁、重则动武，叙、伊就是个例子。

二，美国是如何通过美元结算获得利益的？

美国是如何通过美元结算获得利益的？其实并不复杂，美元躺赚的逻辑不在于与石油挂钩，而是在于挂钩下全球石油进出口对于美元的高需求：

“石油-美元”结算体系下，无论是石油输出国，还是进口国，都对美元有需求，而掌握美元铸币、发行和输出的是美国，相当于美元在中间“过了一手”，基于这个逻辑，美元可以通过以下方式获利：

其一，直接印刷美元“买买买”：

不是美元需求强劲吗？那就别担心美元超发会引起信用下降和贬值的问题了，直接开动印钞机超发美元，拿开发者_Go百科着超发的美元到全球各地购买商品、优质公司股权，国内都不用生产了。

除了美元，全球任何一种货币都不敢随意超发，毕竟超发将导致货币信用下降甚至瓦解，国际市场上都不会接受这种货币；但美元则不同，它是建立在全球对美元的高需求之上的。

除了购买商品，还可以直接把超发的美元补贴补贴给企业和个人，以刺激生产和消费，这种情况在经济萎靡期体现得尤其淋漓尽致。

各国是在通过辛勤劳动积累财富，玩的是实业，而美国玩的是金融。

其二，配合宽松和收紧的货币政策，营造美元潮汐，收割全球财富：

全球对美元都有需求，但是美联储控制着美元的“水龙头”，掌握着美元总量和汇率的涨跌的话语权。

基于此，通过美元潮汐就能实现对全球财富的收割，每一次货币宽松和收紧都是一个周期，宽松的时候是在种韭菜，当各经济体在10年宽松下把韭菜养高之后，美联储再采取加息等收紧政策让美元回流，最后低价抄底，这个过程就是对全球财富的收割。

综上，全球石油贸易主要以美元结算，根本原因在于“石油-美元”结算体系的建立，在此体系下，或者基于协议，或者基于背靠强大综合国力下的制裁和“动武”，美元保持着较高的使用率。

体系建立了，美元的强劲需求也就形成了，而铸币权、发行权、输出和收紧都掌握在美联储手里，通过美元结算获利也就水到渠成了。

近些年各国也意识到美元一家独大所带来的问题，有些石油进出口双边贸易中在刻意绕开美元结算，换做人民币、卢布、欧元、日元等货币结算，从而逐步建立一个多极货币结算体系，改变被美元长期牵制的局面。